PT Tower Bersama Infrastructure Tbk (TBIG) secara resmi mengumumkan rencana aksi korporasi berupa penerbitan surat utang (Notes) dalam mata uang asing dengan nilai pokok maksimal mencapai USD 900.000.000 atau setara Rp 15,1 triliun. Rencana penerbitan Notes TBIG ini ditujukan untuk melakukan pelunasan kewajiban utang yang jatuh tempo, pembayaran dipercepat atas pinjaman bank, serta membiayai ekspansi usaha di masa mendatang. Aksi ini dikategorikan sebagai Transaksi Material karena nilai transaksinya mencapai 118,7% dari total ekuitas perseroan per Desember 2025.
Rincian Aksi Korporasi Penerbitan Notes TBIG
Perseroan berencana menerbitkan Notes ini dalam satu atau beberapa kali penerbitan dalam jangka waktu 12 bulan setelah mendapatkan persetujuan Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS). Surat utang ini direncanakan memiliki tingkat bunga tetap maksimal sebesar 8% per tahun dengan jangka waktu jatuh tempo paling lama 10 tahun sejak diterbitkan. Dana yang dihimpun akan disalurkan kepada kelompok entitas anak melalui pinjaman antarperusahaan atau penyertaan modal untuk memperkuat struktur keuangan grup.
Surat utang ini akan diterbitkan tanpa jaminan (unsecured) dan akan ditawarkan secara terbatas kepada investor global melalui Pembeli Awal. Setelah diterbitkan, Notes tersebut direncanakan untuk dicatatkan di Bursa Efek Singapura (SGX). Langkah ini merupakan bagian dari strategi diversifikasi basis kreditur agar perseroan memiliki akses pendanaan yang lebih luas di masa depan.
Baca juga: Panduan Lengkap Memahami Laporan Keuangan: Neraca, Laba Rugi, dan Arus Kas
Jadwal Lengkap Rencana Transaksi
Berikut adalah jadwal penting terkait penyelenggaraan RUPS dan rencana penerbitan surat utang tersebut:
| Kegiatan | Tanggal Pelaksanaan |
| Pengumuman RUPS dan Keterbukaan Informasi | 30 April 2026 |
| Recording Date Pemegang Saham yang Berhak Hadir | 13 Mei 2026 |
| Pemanggilan RUPS kepada Pemegang Saham | 18 Mei 2026 |
| Batas Akhir Perubahan Informasi (jika ada) | 5 Juni 2026 |
| Penyelenggaraan RUPS Luar Biasa | 9 Juni 2026 |
| Pengumuman Ringkasan Risalah RUPS | 11 Juni 2026 |
Informasi lebih detail mengenai jadwal ini dapat diakses melalui situs resmi Bursa Efek Indonesia dan laman resmi perseroan.
Sumber Informasi: Keterbukaan Informasi TBIG Terkait Rencana Penerbitan Notes
Dampak bagi Investor
Penerbitan surat utang ini tidak memberikan dampak dilusi langsung terhadap persentase kepemilikan saham karena instrumen yang diterbitkan berupa utang, bukan saham baru. Dari sisi likuiditas, perseroan memproyeksikan rasio lancar (Current Ratio) akan meningkat dari 0,19x menjadi 0,30x jika dana digunakan sesuai rencana. Selain itu, profil jatuh tempo utang akan menjadi lebih panjang sehingga mengurangi tekanan arus kas jangka pendek.
Investor perlu memperhatikan bahwa bunga tetap maksimal 8% bertujuan untuk memitigasi risiko fluktuasi suku bunga mengambang yang biasanya ada pada fasilitas pinjaman sindikasi. Pembayaran kupon yang dilakukan setiap enam bulan (semi-annual) memberikan efisiensi dibandingkan pembayaran bunga bulanan pada fasilitas kredit perbankan. Namun, investor juga harus mencatat adanya pembatasan (covenant) tertentu dalam Notes ini, seperti larangan menjaminkan aset atau melakukan penggabungan usaha tanpa persetujuan tertentu.
Kondisi Keuangan Terkait
Berdasarkan laporan keuangan per 31 Desember 2025 yang telah diaudit, TBIG memiliki total ekuitas sebesar Rp 12,72 triliun. Pendapatan perseroan tercatat stabil di angka Rp 6,91 triliun dengan EBITDA mencapai Rp 5,94 triliun pada periode yang sama. Laba bersih tahun berjalan yang dapat diatribusikan kepada entitas induk tercatat sebesar Rp 1,48 triliun atau Rp 63,7 per saham.
Per Desember 2025, total liabilitas perseroan mencapai Rp 33,52 triliun dengan total aset sebesar Rp 46,24 triliun. Perseroan juga telah melakukan langkah mitigasi risiko nilai tukar melalui 79 kontrak lindung nilai (hedging) dengan total nilai nosional sebesar USD 1,2 miliar. Pendapatan terkontrak jangka panjang sebesar Rp 35,7 triliun dinilai cukup kuat untuk menutupi total pinjaman perseroan yang mencapai Rp 29,3 triliun.
Baca juga: Kinerja Keuangan TBIG 2025: Laba Bersih Tumbuh 4,39 Persen di Tengah Efisiensi Liabilitas
FAQ (Pertanyaan Sering Diajukan)
1. Kapan RUPS untuk menyetujui penerbitan Notes TBIG dilaksanakan? RUPS dijadwalkan akan diselenggarakan pada hari Selasa, 9 Juni 2026, pukul 10.00 WIB sampai selesai.
2. Apa tujuan utama dari penerbitan surat utang ini? Dana akan digunakan untuk melunasi utang yang akan jatuh tempo, melakukan pembayaran dipercepat atas pinjaman yang ada, serta membiayai ekspansi usaha organik maupun non-organik.
3. Berapa tingkat bunga maksimal yang ditawarkan pada Notes ini? Perseroan menetapkan tingkat bunga tetap maksimal sebesar 8% per tahun.
4. Apakah penerbitan ini akan menyebabkan dilusi saham bagi pemegang saham publik? Tidak, karena instrumen ini adalah surat utang (Notes), bukan penerbitan saham baru atau rights issue.
Poin Penting bagi Investor
- Nilai transaksi mencapai USD 900 juta, menjadikannya aksi korporasi material (118,7% dari ekuitas).
- Struktur bunga tetap membantu efisiensi biaya bunga di tengah volatilitas pasar.
- Perseroan memiliki rekam jejak yang baik dan tidak pernah mengalami gagal bayar utang di masa lalu.
- Dana hasil Notes juga dipersiapkan untuk ekspansi layanan build-to-suit dan collocation.
Profil Singkat Perusahaan
PT Tower Bersama Infrastructure Tbk (TBIG) adalah penyedia jasa infrastruktur telekomunikasi terintegrasi di Indonesia yang mengelola menara telekomunikasi, jaringan serat optik, dan layanan internet melalui entitas anak. Berdiri sejak 2004, perseroan kini memiliki penyertaan langsung maupun tidak langsung pada 21 entitas anak dan 2 perusahaan asosiasi.
Disclaimer:Seluruh konten yang disajikan oleh PintarSaham.id, baik berupa artikel, video, caption media sosial, maupun materi edukasi lainnya, bersifat informatif dan edukatif. Konten ini bukan merupakan ajakan untuk membeli atau menjual efek tertentu, serta tidak dapat dianggap sebagai rekomendasi investasi. Keputusan investasi sepenuhnya menjadi tanggung jawab masing-masing individu.
Informasi tentang saham tersedia di banyak tempat, tetapi tanpa kerangka berpikir yang jelas, proses pengambilan keputusan tetap tidak mudah. PintarSaham membantu menyusun cara berpikir investor yang lebih sistematis dan berbasis data.
Masih Bingung? Tanya Admin
